Fabricantes de tubería plástica en América Latina, reporte 2007

La demanda de tubería plástica en América Latina sigue siendo dinámica, tendencia que se mantendrá en el mediano plazo según se desprende de las diferentes políticas gubernamentales. En estas condiciones, la torta resulta atractiva para todas las empresas que buscan cómo sacarle un mejor provecho y ampliar la cuota de mercado. En la actualidad, este segmento está dominado por tres grandes compañías, algunas de las cuales son de capital multinacional. No obstante, en la región subsiste un gran número de pequeñas y medianas empresas (Pymes) de capital local que afilan sus estrategias para conservar los nichos actuales.

Los movimientos empresariales que se registraron en dos de las compañías más grandes en los últimos meses son el ejemplo de la mayor concentración empresarial del sector. Pero, además, las fusiones realizadas también manifiestan una firme confianza en el comportamiento de la demanda futura de tubería plástica. Solo así se explican las grandes inversiones que se realizaron y los esfuerzos de estas compañías por ampliar su cuota de mercado, ya de por sí mayoritaria. Y no es para menos, la construcción en América Latina, tanto en infraestructura como en vivienda, sigue dinámica. Dicho comportamiento se debe a que los países están tratando de superar el rezago existente en este sector. El ciclo económico positivo de los últimos años ha contribuido también a reactivar la actividad de la construcción, principal consumidor de tubería plástica.

La competencia es dura. Por lo tanto, además de las estrategias individuales, los empresarios abogan por un mercado dentro del cuál todos tengan oportunidades. En este sentido, resulta conveniente resaltar el Acuerdo Sectorial de Transparencia entre empresas fabricantes de tuberías para infraestructura de agua potable y desagües de Argentina. El convenio fue firmado en diciembre de 2005 y en él tanto las empresas de gran tamaño como las Pymes acordaron cinco puntos con el fin de adoptar y fomentar prácticas para contrarrestar todo comportamiento de competencia desleal. Un acuerdo de esta naturaleza resulta apropiado dentro de las nuevas condiciones de mercado.

Continuando con la tradicional encuesta anual, el presente informe especial de Tecnología del Plástico revisará los datos arrojados en cuanto a la utilización de la capacidad instalada, las expectativas frente al comportamiento de la demanda y los desarrollos tecnológicos de mayor impacto en el sector.

Movimientos de las grandes
Los últimos meses han resultado especialmente agitados para las empresas más grandes de la industria de tubos plásticos, y particularmente para Amanco y Durman Esquivel.

 Amanco, el grupo de compañías que ocupa el primer lugar del ranking latinoamericano del sector, después de siete años de consolidarse y contar con empresas en prácticamente todos los países de la región, fue adquirido por la compañía de origen mexicano Mexichem. Esta transacción implica una integración vertical, dado que Mexichem es uno de los principales proveedores de resina de PVC del continente. La empresa mexicana factura anualmente 1.200 millones de dólares, mientras que Amanco realizó ventas aproximadas de 950 millones de dólares en 2006.

Otro aspecto relevante dentro de las estrategias de esta compañía es la intención de destinar el 10% de sus ventas a los sectores de menores ingresos. Ese objetivo se fijó en el 2006 con un horizonte de dos años y cuenta con tres acciones concretas: generación de alianzas, acceso a créditos para los compradores y un conocimiento cultural de la nueva clientela. De mantenerse dicha estrategia con la nueva composición propietaria, Amanco estaría buscando una ampliación de su mercado hacia un grupo objetivo que no había sido considerado antes. En América Latina, el segmento de menores ingresos tradicionalmente ha sido atendido por las pequeñas y medianas empresas.

Los movimientos empresariales de las grandes no se quedan allí. En noviembre de 2006, la empresa costarricense Durman Esquivel anunció un joint venture con la firma de origen belga Aliaxis, con el fin de consolidar el mercado latinoamericano. Aliaxis obtuvo el control de la compañía al quedarse con el 51% de las acciones y Durman con el 49%. Aliaxis produce accesorios, válvulas plásticas y productos relacionados, para la construcción. Las ventas anuales ascienden a 2.347 millones de dólares. Durman Esquivel ocupa el tercer lugar en el ranking latinoamericano de tuberías, probablemente con la fusión, y ahora como Aliaxis Latinoamérica, ascenderá al lograr una mayor tajada del mercado.

Indicadores principales
Los resultados obtenidos por la encuesta indican además que aunque la competencia se ha intensificado en la región las empresas siguen obteniendo buenos rendimientos financieros.

Es así como las ventas aumentaron para 91% de los consultados en tanto que la rentabilidad fue mejor para 45% y estable para otro 45%. La inversión en maquinaria aumentó para el 63% de los consultados y el consumo de materia prima para el 72%.

El gran inconveniente, que se refleja en los resultados financieros, sigue siendo el costo de las materias primas. El 55% de los empresarios considera que el costo fue mayor en 2006 mientras que el 45% indica que está estable. Los costos de los derivados del petróleo seguirán altos en el inmediato futuro y el comportamiento de estos en el mediano plazo dependerá de las condiciones políticas particularmente en el Medio Oriente. Algunos analistas consideran previsible que se reduzcan un poco en el mediano plazo debido a una estabilización de los precios internacionales del petróleo. Otros sostienen que, de agravarse el conflicto en Irán, los precios del crudo pueden alcanzar los 100 dólares por barril, lo que causaría un efecto alcista en las materias primas derivadas del hidrocarburo.

Capacidad instalada y tecnología
Por otra parte, a lo largo de los últimos cuatro años, la utilización de la capacidad instalada de las empresas fabricantes de tubos ha aumentado. Los datos arrojados por la encuesta anual realizada por Tecnología del Plástico nos muestran esta tendencia positiva que responde también al ciclo de crecimiento económico de la región y particularmente al dinamismo de la construcción.

En términos generales, los resultados de la encuesta en el 2003 indicaban una utilización de la capacidad instalada de tan solo 57%. Para 2004, la utilización pasó a ser de 63%, subió a 69% en 2005 y para 2006 alcanzó 74% en promedio. La mayor demanda de producto también está contribuyendo al ensanche de plantas de producción y la adquisición de maquinaria con mayor capacidad de transformación. Con respecto al 2003, la capacidad de transformación de materia prima de las empresas consultadas se incrementó en 23,28%, dentro de lo cual, varias de las Pymes consultadas han ampliado su capacidad de transformación. Es de esperar que las fusiones, que se presentaron en las grandes compañías recientemente, se traduzcan en un incremento considerable de la capacidad instalada disponible en la región.

Las empresas consultadas en esta oportunidad consumieron un total de 756.445 toneladas de materia prima durante el 2006 y reportaron una capacidad de transformación de 1'021.049 toneladas anuales. El material más empleado sigue siendo el PVC, seguido por el PE y el PP.

En cuanto al aspecto tecnológico, los empresarios mayoritariamente prevén que los desarrollos que tendrán más impacto en la industria en el corto plazo son la producción de tubería de gran tamaño y la tubería biorientada.

Perspectivas del mercado regional
El mercado regional sigue en crecimiento. Esa es la principal razón por la que tanto las Pymes como las grandes empresas vienen realizando inversiones para ampliar la capacidad de transformación. El sector de la construcción, que es considerado el principal consumidor del producto, ha crecido en todos los países del subcontinente. No obstante, en Estados Unidos se viene registrando una desaceleración del sector, lo que puede repercutir en las exportaciones hacia dicho mercado.

En México, por ejemplo, la construcción se mantuvo dinámica a lo largo de todo el 2006 y proyecta mantener esa tendencia en el presente año. En enero pasado, aumentó 5.7% con relación al mismo mes del 2006. De acuerdo con los datos presentados por la Secretaría de Hacienda y Crédito Público, este comportamiento se refleja en el incremento en la demanda de materiales de construcción dentro de los cuales se ubican los tubos de PVC. Adicionalmente, se registró un incremento de 6,8%, en el mismo mes, en la generación de electricidad, gas y agua.

En Argentina, el auge de la construcción se viene dando desde el 2002, después de la crisis económica de ese país. Investigaciones recientes de la Fundación Libertad demuestran que el crecimiento de la construcción en los últimos cuatro años es cercano al 150%, el más vigoroso de todos los sectores de la economía.

En Bolivia, las proyecciones de crecimiento económico para el 2007 le apuntan a que en conjunto el PIB de este país crecerá 4,62%. Dentro de este escenario, los analistas consideran que el sector que más crecerá es el de la construcción y alcanzará un 17,4%. Los sectores de hidrocarburos y minería, también consumidores de tubería, crecerán 6,43% y 11,21% respectivamente a lo largo del presente año, según el Centro de Estudios para el Desarrollo Laboral y Agrario (CEDLA).

En Brasil, dado que el crecimiento de la economía estuvo por debajo del promedio latinoamericano, el actual gobierno dispuso unas estrategias con el fin de lograr la meta de crecimiento de 4,1% en el 2007 y de 4,5% en los tres años siguientes. El plan propuesto se divide en cinco partes: inversiones en infraestructura; estímulo al crédito y la financiación; mejora del clima de inversiones; reducciones de impuestos; y medidas fiscales de largo plazo. Los constructores de infraestructura y civiles serán los principales beneficiarios y, desde luego, los proveedores de materiales, dentro de los cuales se encuentra el sector de tubos plásticos, también se verán favorecidos por estas políticas.

Expectativas empresariales
Los anuncios anteriores y los buenos resultados de los cuatro últimos años en la región están generando buenas expectativas. De acuerdo con los resultados de la encuesta, 66,7% de los empresarios espera que los resultados del 2007 sean superiores a los del año pasado, mientras que el 16,7% estima que se mantendrán estables en relación con 2006.

Coherente con lo anterior, para los empresarios latinoamericanos los sectores que más impulsarán el crecimiento de la industria de tubos y perfiles plásticos son en su orden: la construcción de vivienda, la infraestructura y el sector agrícola.

Otro indicador optimista es el relacionado con la percepción sobre la situación actual de la industria. En su totalidad, los empresarios encuestados consideran que es positiva y se encuentra en crecimiento.

Pero las oportunidades de mercado por sí solas no logran resultados. Para poder aprovecharlas y enfrentar en forma acertada la dura competencia que se presenta en la región, los empresarios deben desarrollar planes estratégicos acordes con el panorama actual. Según las respuestas obtenidas, las principales estrategias en el 2007 estarán orientadas a la inversión en nuevos equipos y tecnología, a la incursión en nuevos mercados y a la diversificación de productos ofrecidos.

Es importante anotar que cada vez es más difícil conseguir que los medianos y pequeños productores de tubos vean con interés la participación en nuestro informe anual, dado que sus resultados en ventas y toneladas procesadas de material, aunque rentables y acordes para su tamaño, distan de los obtenidos por las grandes compañías antes citadas. No obstante, los animamos para que en 2008 hagan parte del informe. Sus puntos de vista y perspectivas del mercado nos permitirán dibujar un mapa del sector de fabricación de tubos y perfiles más rico y diverso.

Los que continúan en la punta
Al igual que en 2006, las tres multinacionales líderes del informe especial de Tecnología del Plástico continúan siendo Amanco, Tigre y Aliaxis Latinoamericana (antes Durman Esquivel). Además de llevar el liderazgo, estas compañías continúan su ruta de expansión. Por un lado, Amanco presentó un crecimiento de 12.5% en su productividad durante el año 2006, así como una facturación de USD$ 950 millones. A estas cifras se suman la apertura y adquisición de nuevas plantas de producción localizadas en Chile y Argentina (con lo que ya suman 21 en toda la región). Amanco tiene plantas en Argentina, Brasil, Chile, Colombia, Costa Rica, Ecuador, Guatemala, México, Panamá, Perú y Venezuela.

Tigre, por su parte, reportó en el informe de 2007 que su capacidad instalada actual le permite procesar 286.000 toneladas de plástico al año. Esta compañía de origen brasileño tiene plantas de producción en Paraguay, Chile, Argentina y Bolivia.

Por último, Durman Esquivel realizó una alianza estratégica desde noviembre de 2006 con la empresa belga Aliaxis S.A., con el interés de consolidarse en el mercado de América Latina. Aliaxis es líder mundial en la industria de tuberías, accesorios, válvulas plásticas y productos relacionados para la construcción residencial, comercial e industrial. Tiene operaciones en más de 39 países y ventas anuales de más de USD$ 2.347 millones. La empresa de origen belga tiene más de 11.500 empleados en el mundo.